Modèle par la théorie des jeux pour la signalisation par le dividende dans un marché financier

Abstract

Les marchés financiers sont des systèmes complexes composés d' entités en fortes interactions et évoluant dans un environnement très incertain. Leur étude, modélisation et simulation nécessite l' utilisation d'une technologie adaptée qu' est les systèmes Multi-agents pour la construction de modelés de ces marchés. La signalisation par le dividende est une théorie financière qui permet l'étude de réactions potentielles de marchés boursiers à l' annonce d' une modification du dividende par les firmes. L' étude des choix des stratégies de politiques du dividende des entreprises nécessitent l' utilisation d' outils formels comme la théorie des jeux. Le projet consiste à étudier, analyser et la dynamique globale d' un marché financier en utilisant la Théorie des jeux Évolutionniste (TJE) comme cadre formel pour les stratégies de signalisation par le dividende des entreprises à travers la modélisation d' un marché financier avec un système Multi-agent. Les investisseurs et les firmes du système sont construits avec des systèmes de classeurs.